问答题 考虑同一股票的期货合约、看涨期权和看跌期权交易，该股票无红利支付。三种合约到期日均为T，期权执行价格都为X，期货价格为F。证明如果X＝F，则看涨期权价格等于看跌期权价格。利用平价条件来证明。

问答题 假定标准普尔500股票指数的值为950点，如果一年期的国库券利率为6%，标准普尔500股指的预期红利为2%。一年期的期货价格是多少？

问答题 一资产组合经理怎样使用金融期货来规避下列情况下的风险？ a.你有一个相对流动性较差的并准备出售的债券大头寸。 b.你从你持有的一种国债获得一大笔收益，并想将该国债售出，但你却想将这笔收益延迟到下个纳税年度。 c.你将在下个月收到你的年终奖金，你想将它投资于长期公司债券。你认为现在出售的公司债券的收益相当吸引人，但你很担心此后几周内债券的价格可能会上升。